主演：安德魯·加菲爾德 克里斯托弗·普盧默 理查德·瑞德爾 凱蒂·里昂絲 Richard Shanks 莉莉·科爾 威勒·特耶 Bruce Crawford 約翰尼·哈里斯 Lorraine Cheshire 馬克·本頓 Lewis Gott Sian Scott 西蒙·戴 莫亞布雷迪 查爾斯·麥肯恩 湯姆·威茲 麥肯錫·葛雷 Kis Yurij 希斯·萊杰 阿曼達·沃克 卡羅琳·皮克爾斯 帕洛瑪·費絲 蒙特瑟拉特·朗巴德 格溫多蘭·克里斯蒂 露西·拉塞爾 瑪姬·斯蒂德 本·卡特賴特 約翰尼·德普
導演：特瑞·吉列姆
簡介：幾世紀前，帕納索斯博士（ChristopherPlummer飾）還是一名德高望重的僧侶，他在與世隔絕的荒山野嶺中講述永恒的故事。某天，魔鬼尼克（TomWaits飾）不請自來。在他的引誘下，帕納索斯與魔鬼作賭注，最終如愿得到永恒的生命。時間到了現在，博士帶著由女兒瓦蓮蒂娜（莉莉·科爾LilyCole飾）、青年安東（AndrewGarfield飾）、侏儒波西（VerneTroyer飾）組成的奇幻馬戲團周游各地。就在女兒將滿16歲時，尼克再次出現。原來，博士曾愛上一個女子（LilyCole飾），但永恒的生命卻沒有永恒的青春，為了和愛人廝守，他又和魔鬼作了一次愚蠢的賭注，而他恢復青春的代價就是要將第一個孩子獻給魔鬼。踐約的日子越來越近，煩惱的博士再與魔鬼作賭，只要他最先收集到5個靈魂便可保住女兒。這時，落魄的東尼（希斯·萊杰HeathLedger飾）適時出現……在倫敦一家酒吧外，一位名叫帕納索斯博士的長胡子圣人經營著一個幾近破產的巡回劇團，劇團成員包括他十幾歲的女兒瓦倫蒂娜、魔術專家兼叫喊者安東和侏儒助手珀西。該劇團的主要吸引力在于通往神奇“想象館”的門戶，這是一個超現實的夢想世界，它根據參與者自己的愿望而變化，并為他們提供了艱難的自我實現或簡單的無知之間的選擇。在一個醉漢被后者所左右后，帕納索斯說他已經失去了“另一個”，而尼克先生是魔鬼的溫文爾雅的化身，他經常毫無征兆地出現，嘲笑帕納塞斯，并對帕納塞斯的失敗幸災樂禍。他提醒帕納塞斯，三天后瓦倫蒂娜就滿16歲了，她的靈魂將屬于尼克先生。數百年前，尼克先生在下了與他當前困境類似的賭注后，欺騙帕納索斯接受永生。當劇團穿過一座橋時，安東注意到有人掛在橋下。當他們救出這名男子并使他蘇醒后，他吐出了一根金管，使他在被絞死的情況下繼續呼吸；該男子不愿解釋自己的過去，他讓救援人員相信他患有失憶癥。帕納索斯悲傷地想到即將失去女兒，尼克先生拜訪了他，并透露了被救者的身份：一位名叫托尼·謝潑德的名譽掃地的慈善家，他因欠俄羅斯黑幫的錢而被絞死。尼克先生還向帕納塞斯提出了一個新的賭注：如果帕納塞斯能夠在尼克先生贏得五個靈魂走上無知之路之前贏得五個靈魂走上自我實現之路，那么瓦倫蒂娜就可以在帕納塞斯度過 16 歲之后繼續留在帕納塞斯。 Imaginarium 的宇宙。新人托尼很快加入了劇團，成為一名比安東更有魅力的叫賣者，而安東開始變得可疑。托尼說服劇團將演出改造成更現代的表演。在表演時，托尼引誘一位時髦、富裕的女人進入想象館并跟隨她，在那里他們進入了代表女人想象力的柔和色彩的夢幻世界。這個女人的想象力也將托尼的臉改變成她喜歡的樣子；托尼與她優雅地跳舞，他們注意到尼克先生經營的一家汽車旅館，但托尼說服這位女士乘坐纜車，為帕納索斯贏得了第一個靈魂。托尼從想象館中掉了出來，臉恢復正常。這位女士很快就離開了，并給了劇團一大筆錢，以感謝她的奇妙經歷。當另外三個女人進來時，每個人都興高采烈地重新出現。因此，帕納索斯總共贏得了四個靈魂。然而，尼克先生輕而易舉地奪走了四名試圖追捕托尼討債的俄羅斯歹徒的靈魂。他們追著托尼進入奇幻館，很快就落入了尼克先生設下的陷阱。至此，比分打成平手：四比四。賭注接近尾聲，帕納索斯不情愿地向瓦倫蒂娜透露了她的秘密來歷：在長生不老之后，帕納索斯與尼克先生簽訂了新的契約，重新煥發青春，以贏得他所愛的女人的芳心。作為交換，他所生的任何孩子在 16 歲時都將成為尼克先生的財產。瓦倫蒂娜對父親的揭露感到震驚。與此同時，安東發現托尼是一名慈善慈善騙子，偷走了發展中國家孤兒的器官，并將其賣給富有的西方人，安東與托尼對峙，但托尼擊退了他，并將瓦倫蒂娜推入想象館，并與她會合。受瓦倫蒂娜浪漫欲望的影響，托尼的臉變成了她的夢中情人，他們乘坐貢多拉沿著美麗的河流漂浮，實現了他們共同的性感受。一個衣衫襤褸的孩子擾亂了他們寧靜的乘船之旅，場景切換到托尼作為慈善家在一場為貧困兒童籌款活動上發表講話的場景。安東跟隨兩人進入想象館，以一個直言不諱的孩子的形式出現，并揭露托尼是一個騙子。一群憤怒的捐助者追捕托尼，隨著景觀的瓦解，安東在陷入空虛之前承認了他對瓦倫蒂娜的愛。瓦倫蒂娜對父親的討價還價感到心煩意亂和憤怒，并且一生都對她隱瞞真相，盡管尼克先生本人試圖勸阻她，但她心甘情愿地將自己的靈魂交給了尼克先生。尼克先生對輕松的勝利感到失望，他向帕納塞斯提出了另一項交易：用瓦倫蒂娜的靈魂換取托尼的靈魂。因此，當暴民接近托尼并絞死他時，帕納索斯向托尼展示了他真正堅固的金管，這將使他能夠在絞刑中幸存下來，同時還有一個近乎完美但易碎的復制品。帕納索斯希望托尼選擇錯誤；事實上，托尼將廉價的復制品插入了他的氣管，并因此在暴民私刑處死了他。尼克先生信守諾言，釋放了瓦倫蒂娜的靈魂，但沒有向帕納索斯透露她的新位置，帕納索斯被遺棄在絕望中徘徊多年，被困在自己的想象中。有一天，帕納索斯抬頭發現自己是倫敦的一名可憐的乞丐，這時瓦倫蒂娜突然從他身邊走過。他看到她現在與安東幸福地結婚，并育有一個女兒。當帕納索斯透過窗戶看著他們時，他的老助手珀西走到他身邊，勸阻他不要打擾瓦倫蒂娜新的快樂生活。帕納索斯似乎終于平靜了，只知道他的女兒很幸福。很快，帕納塞斯和珀西再次聯手，在街角展示了想象館和劇團的玩具劇院。當尼克先生最后一次出現，向帕納塞斯招手進行新的討價還價時，珀西迅速介入，命令帕納塞斯回去工作。